金利先物オプション

金利先物取引とは、指定された将来のある日に公表される金利を予想し、前もって固定レートで約定する取引のことです。 金利を指数として利用し、その金利が今後上がるか下がるかを予想して先物の買い契約（または売り契約）を行う取引ともいえます。

金利先物オプションとは、金利先物の市場価格を原資産とするオプションのことです。
日本で取引されている金利先物オプションには、東京金融先物取引所に上場しているユーロ円3ヵ月金利先物オプションがあります。

2009年のユーロ円3ヵ月金利先物オプションは前年比97.4％減と大幅に落ち込み、一日平均では132枚の取引高にとどまりました。（年間では32,088枚の取引高）
また2010年2月以降はオプションの取引が成立しておらず、現在は休止状態になっています。

もともと銀行間や証券会社同士の取引がメインであったため、個人投資家が簡単に取引できるような市場ではありませんでした。

米国や欧州の市場では、オンライン環境を通じて金利先物オプションを取引することができ、個人投資家による売買も活発に行われています。 しかし国内市場においては、実質的に取引が休止しているというのが現状です。

　＜参考＞

• ユーロ円3ヵ月金利先物オプション 取引ルール
• 取引高推移